繼國務(wù)院常務(wù)會議部署多舉措緩解企業(yè)融資成本高問題后，銀監(jiān)會周四重拳出擊小微企業(yè)“倒貸”問題，紓解流動資金周轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)，為正常經(jīng)營小微企業(yè)抹去不必要融資成本，緩解融資難融資貴問題。

“倒貸”抬高小微融資成本

周三召開的國務(wù)院常務(wù)會議著重關(guān)注企業(yè)融資成本高問題，并部署了10條措施。銀監(jiān)會周四出臺《關(guān)于完善和創(chuàng)新小微企業(yè)貸款服務(wù)提高小微企業(yè)金融服務(wù)水平的通知》，詳細(xì)關(guān)注小微企業(yè)“倒貸”問題導(dǎo)致的融資成本居高不下、企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營困難。

據(jù)周四參加銀監(jiān)會內(nèi)部通氣會的銀監(jiān)會官員介紹，在該政策出臺前，銀監(jiān)會征求了幾乎所有獨(dú)立法人的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，和地方監(jiān)管部門。在大量的調(diào)查后發(fā)現(xiàn)，小微企業(yè)“倒貸”是導(dǎo)致融資成本上升的重要原因。所謂“倒貸”是指流動資金貸款到期后由于資金緊張，企業(yè)通過引入高成本的外部資金來償還銀行貸款，然后再繼續(xù)向銀行申請貸款的過程。倒貸“這樣一個(gè)過程，形成了資金的成本和負(fù)擔(dān)問題，抬高了小微企業(yè)融資成本”，上述官員表示。

小微企業(yè)正常經(jīng)營一般需要流動資金周轉(zhuǎn)營運(yùn)，商業(yè)銀行對小微的流動資金貸款一般期限為1年，最長不超過3年。貸款到期后，企業(yè)需要先還清貸款才能再借新的貸款。但受限自身?xiàng)l件，為不發(fā)生資金斷流，很多小微企業(yè)需要先借入外部資金來解決這個(gè)問題，即借新還舊。而且一般外部資金都要比銀行貸款價(jià)格高，尤其是民間借貸，如小貸公司、擔(dān)保公司等。從而加重企業(yè)財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)，甚至讓企業(yè)背負(fù)高利貸，惡化經(jīng)營環(huán)境。

全國人大常委會原副委員長、經(jīng)濟(jì)學(xué)家成思危日前也表示，很多小微企業(yè)就是被所謂的過橋貸款（借助外部高成本搭橋資金續(xù)借貸款）拖垮的，因?yàn)殂y行貸款到期了，只有還清才能繼續(xù)申請貸款，所以“只好去找高利貸”。

《通知》讓續(xù)貸正規(guī)化

工商銀行一位從業(yè)人員對大智慧通訊社表示，對個(gè)別信譽(yù)較好，正常經(jīng)營的穩(wěn)定客戶，到期續(xù)貸是銀行業(yè)已發(fā)展的業(yè)務(wù)，雖然不符合監(jiān)管規(guī)定，但銀行出于多種考慮也會在業(yè)務(wù)上做些融通。所以續(xù)貸業(yè)務(wù)早已“不正規(guī)”的存在，現(xiàn)在是銀監(jiān)會為緩解小微企業(yè)融資成本高問題，把這一做法正規(guī)化了。

《通知》要求，對流動資金周轉(zhuǎn)貸款到期后仍有融資需求，又臨時(shí)存在資金困難的小微企業(yè)，經(jīng)其主動申請，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可以提前按新發(fā)放貸款的要求開展貸款調(diào)查和評審。對符合條件的小微企業(yè)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)審核合格后可以辦理續(xù)貸。續(xù)貸可以通過新發(fā)放貸款結(jié)清已有貸款等形式運(yùn)作。

國研中心金融研究所研究員吳慶對大智慧通訊社解釋，如果是通過新發(fā)放貸款結(jié)清已有貸款形式，即“所有變動只是出在銀行賬面上”。當(dāng)符合條件、審核合格的企業(yè)貸款到期時(shí)，銀行會自動向該企業(yè)再發(fā)放一筆貸款，以償清企業(yè)應(yīng)還賬款，相當(dāng)于銀行又借給企業(yè)一筆錢，替企業(yè)還清了貸款，體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表上，即“銀行的資產(chǎn)端和負(fù)債端同時(shí)出現(xiàn)變化”。

《通知》雖沒有列舉其他形式，但也沒有僅限于“新發(fā)放貸款結(jié)清”的形式，例如商業(yè)銀行可以為小微企業(yè)到期流動資金貸款展期，或簽訂合同時(shí)就與企業(yè)商定期限，適當(dāng)延長等。工商銀行小微企業(yè)金融業(yè)務(wù)部一位負(fù)責(zé)人對大智慧通訊社表示，銀監(jiān)會的規(guī)定只是原則性規(guī)定，各商業(yè)銀行可以有更具體的細(xì)則落地。

而且銀監(jiān)會官員介紹，續(xù)貸次數(shù)沒有限制，只要符合企業(yè)正常經(jīng)營，持續(xù)發(fā)展。

對于哪些小微企業(yè)符合條件，該官員介紹，核心是生產(chǎn)經(jīng)營正常，財(cái)務(wù)狀況良好，同時(shí)信用良好，沒有欠貸欠息等記錄。

續(xù)貸貸款不降級

按照商業(yè)銀行的標(biāo)準(zhǔn)，一旦企業(yè)對銀行貸款出現(xiàn)借新還舊現(xiàn)象，就會將該企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)評級劃歸為“關(guān)注”類別，即從“正?！苯禐椤瓣P(guān)注”。但是此次《通知》明確要求，符合正常類標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)劃為“正常”類。即不能因?yàn)槭抢m(xù)貸貸款而將貸款劃分到“關(guān)注”類。

對此銀監(jiān)會官員解釋到，續(xù)貸雖也屬于企業(yè)的借新還舊，但不能因此將續(xù)貸貸款劃為“關(guān)注”類，而是根據(jù)五級風(fēng)險(xiǎn)分類基本原則、分類標(biāo)準(zhǔn)，充分考慮借款人的還款能力、正常營業(yè)收入、信用評級以及擔(dān)保等因素，合理確定續(xù)貸貸款的風(fēng)險(xiǎn)分類。

開閘同時(shí)嚴(yán)控風(fēng)險(xiǎn)

由于企業(yè)大多數(shù)是負(fù)債經(jīng)營，尤其是小微企業(yè)，在生產(chǎn)過程中占用大量流動資金，資金周轉(zhuǎn)使用不能斷流?？梢韵胍姡m(xù)貸閘門放開后，對小微企業(yè)長期可持續(xù)和穩(wěn)定的經(jīng)營，擴(kuò)大再生產(chǎn)產(chǎn)生極大幫助。同時(shí)能盡量減少小微企業(yè)走民間金融渠道，對降低小微融資成本的作用不言而喻。但續(xù)貸的閘是開了，“銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)放空需要更加重視”，銀監(jiān)會官員表示。

該官員介紹，對風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管和管理主要是三方面：一是嚴(yán)格設(shè)定續(xù)貸貸款業(yè)務(wù)的開辦條件。不是對任何一個(gè)小微企業(yè)都開放，必須是生產(chǎn)經(jīng)營正常，財(cái)務(wù)狀況良好，資信良好；二是做好續(xù)貸資金的全流程管理，銀行要加強(qiáng)對續(xù)貸的貸前審查和貸后管理，多渠道收集信息，防止一部分小微企業(yè)掩藏自己真實(shí)財(cái)務(wù)狀況；三是監(jiān)管層要監(jiān)督銀行內(nèi)控制度。在信貸系統(tǒng)中單獨(dú)標(biāo)識續(xù)貸貸款，防止部分銀行利用續(xù)貸掩蓋自己不良貸款的真實(shí)水平，虛高貸款質(zhì)量。

來源：大智慧財(cái)經(jīng)